Gold Royalty meldet Ergebnisse für das vierte Quartal und das Jahr 2024, Rekordumsatz und positiver operativer Cashflow mit anhaltendem Wachstum für 2025 und die nächsten fünf Jahre erwartet

Vancouver, British Columbia - 20. März 2025 - Gold Royalty Corp. ("Gold Royalty" oder das "Unternehmen") (NYSE American: GROY - https://www.commodity-tv.com/ondemand/companies/profil/gold-royalty-corp/ ) freut sich, die Einreichung seiner Betriebs- und Finanzergebnisse für die drei und zwölf Monate bis zum 31. Dezember 2024 bekannt zu geben. Alle Beträge sind, sofern nicht anders angegeben, in US-Dollar angegeben.

David Garofalo, Chairman und CEO von Gold Royalty, kommentierte: "Wir freuen uns, für das Jahr 2024 Rekordeinnahmen und einen positiven operativen Cashflow zu melden. Diese starken Ergebnisse zeigen das integrierte Wachstum unseres Portfolios, das sich unserer Erwartung nach 2025 fortsetzen wird. Das Wachstumsprofil unseres Portfolios wurde durch transformative, wertsteigernde Akquisitionen in der vierjährigen Geschichte des Unternehmens erreicht; diese Akquisitionen sicherten Lizenzgebühren auf große, langlebige Minen in der späten Entwicklungsphase, in der Nähe der Produktion und in der Hochlaufphase. Wir sind der Ansicht, dass diese Vermögenswerte Gold Royalty in die Lage versetzen, langfristig, d.h. auch bis zum Ende des Jahrzehnts, ein kontinuierliches Wachstum der Einnahmen und der Goldäquivalentunzen ("GEO") zu erzielen. "

Viertes Quartal 2024 Highlights

-          Rekordeinnahmen von 3,4 Millionen Dollar und 3,8 Millionen Dollar an Gesamteinnahmen, Erlösen aus Grundstücksverträgen und Zinsen*

-          1.445 GEOs* für Quartal

-          Positiver operativer Cashflow von 1,3 Millionen US-Dollar und bereinigtes EBITDA* von 1,2 Millionen US-Dollar

Highlights für das gesamte Jahr 2024

-          Rekordeinnahmen von $10,1 Millionen und $12,8 Millionen an Gesamteinnahmen, Erlösen aus Grundstücksverträgen und Zinsen*

-          5.462 GEOs* für das Jahr

-          Positiver operativer Cashflow von 2,5 Millionen US-Dollar und bereinigtes EBITDA* von 4,8 Millionen US-Dollar

2025 und Fünf-Jahres-Ausblick

-          Derzeit wird erwartet, dass die Gesamtzahl der GEOs im Jahr 2025 auf 5.700 bis 7.000 ansteigen wird, einem Jahr, in dem drei unserer sieben cash-flow beitragenden Anlagen weiter zur vollen Produktion hochgefahren werden. Diese Prognose bedeutet einen Anstieg von etwa 16 % gegenüber 2024.

-          In den nächsten fünf Jahren wird ein Wachstum von mehr als 360 % gegenüber dem Stand von 2024 erwartet, wobei für 2029 ein Anstieg der GEOs auf 23.000 bis 28.000 GEOs prognostiziert wird. Der prognostizierte Fünf-Jahres-Ausblick spiegelt die kontinuierlichen Beiträge unserer Eckpfeiler der Produktion sowie die neue Produktion der in der Entwicklung befindlichen Anlagen wider. Siehe die Abschnitte "Ausblick 2025" und "Fünf-Jahres-Ausblick" unten.

-          Es wird erwartet, dass die Bilanz des Unternehmens in Zukunft durch eine höhere erwartete Cashflow-Generierung, stabile und niedrige Betriebskosten und unsere kürzlich verbesserten Kreditbedingungen gestärkt wird. Während sich die Prioritäten des Unternehmens bei der Kapitalallokation weiterhin auf die Schuldentilgung und ein diszipliniertes Wachstum konzentrieren, bieten die verbesserten Kreditkonditionen Flexibilität, um sich bietende Chancen zu nutzen.

*Gesamtumsatz, Erlöse aus Grundstücksverträgen und Zinsen, bereinigtes EBITDA, bereinigter Nettogewinn (-verlust), bereinigter Nettogewinn (-verlust) pro Aktie und GEOs sind jeweils Non-IFRS-Kennzahlen und haben keine standardisierte Bedeutung gemäß IFRS. Siehe "Non-IFRS-Kennzahlen" für weitere Informationen.

Ausgewählte Finanz-Highlights

Die folgende Tabelle enthält ausgewählte Finanzinformationen für die drei Monate und das Jahr bis zum 31. Dezember 2024:

1) Siehe "Non-IFRS-Kennzahlen" für weitere Informationen.

2) Der bereinigte Nettogewinn für das Jahr und das Quartal, das am 31. Dezember 2023 endete, enthält eine latente Steuererstattung in Höhe von 2,3 Millionen US-Dollar, die als Ergebnis unserer Wandelschuldverschreibungsfinanzierung verbucht wurde. Ein gegenläufiger latenter Steueraufwand in Höhe von 2,3 Mio. US-Dollar wurde direkt im Eigenkapital verbucht. Weitere Informationen finden Sie in Anmerkung 11 unseres geprüften konsolidierten Jahresabschlusses für das am 31. Dezember 2024 endende Geschäftsjahr.

Bitte beachten Sie den Jahresbericht des Unternehmens auf Formblatt 20-F, einschließlich der darin enthaltenen geprüften Jahresabschlüsse, die unter dem Profil des Unternehmens auf www.sedarplus.ca  und www.sec.gov abrufbar sind.

Aktualisierung des Portfolios

Projekt Borborema (2,0 % NSR): Mit Stand vom 26. Februar 2025 geht Aura Minerals Inc. ("Aura") davon aus, dass die Bauarbeiten am Projekt Borborema im ersten Quartal 2025 abgeschlossen sein werden. Die Bauinvestitionen sind zu 100 % gebunden. Aura gab eine Produktionsprognose von 33.000 bis 40.000 Unzen Gold aus Borborema im Jahr 2025 ab; es wird erwartet, dass die Mine im Jahr 2025 zwischen 40 % und 48 % ihrer geplanten Nennkapazität erreichen wird und dass die kommerzielle Produktion bei Borborema in der zweiten Hälfte des Jahres 2025 erreicht wird. Auras Teiljahresproduktionsprognose entspricht einer Jahresrate von 83.000 Unzen pro Jahr. Weitere Informationen finden Sie in der Pressemitteilung von Aura vom 26. Februar 2025, die auf dem Profil des Unternehmens unter www.sedarplus.ca verfügbar ist.

Borden-Mine (0,5 % NSR, teilweise Lizenzabgabe): Am 27. Januar 2025 gab Discovery Silver Corp. ("Discovery") bekannt, dass es eine Vereinbarung zum Erwerb des Porcupine-Komplexes, einschließlich der Borden-Betriebe, von Newmont Corporation für einen Gesamtbetrag von 425 Millionen $ abgeschlossen hat. Discovery geht davon aus, dass die Transaktion in der ersten Hälfte des Jahres 2025 abgeschlossen wird. Die Mine Borden trägt zum "Hub-and-Spoke"-Modell des Porcupine-Komplexes bei und hat eine aktuelle Lebensdauer, die bis 2033 reicht. Discovery hat auch einen technischen Bericht über den Komplex fertiggestellt, der Details über die Mine Borden enthält, mit dem Titel "Porcupine Complex, Ontario, Canada, Technical Report on Preliminary Economic Assessment" (Technischer Bericht zur vorläufigen wirtschaftlichen Bewertung), der am 13. Januar 2025 in Kraft trat. Weitere Informationen finden Sie in der Pressemitteilung von Discovery vom 27. Januar 2025, die in seinem Profil auf www.sedarplus.ca  verfügbar ist.

Mine Canadian Malartic / Odyssey (3,0 % NSR, teilweise Lizenzgebühren): Am 13. Februar 2025 meldete Agnico Eagle Mines Limited ("Agnico Eagle") seine Finanz- und Betriebsergebnisse für das Jahr, das am 31. Dezember 2024 endete. Das Unternehmen bestätigte, dass die Erschließungsaktivitäten bei Odyssey weiterhin planmäßig verlaufen, wobei die Erschließung der Rampe und das Abteufen der Schächte wie geplant voranschreiten. Das Management von Agnico Eagle meldete auf seiner Telefonkonferenz am 14. Februar 2025, dass die Ergebnisse einer internen Studie über das Abteufen eines zweiten Schachts bei Odyssey im Jahr 2026 veröffentlicht werden sollen. Weitere Informationen finden Sie in der Pressemitteilung von Agnico Eagle vom 13. Februar 2025, die unter dem Profil des Unternehmens auf www.sedarplus.ca verfügbar ist.

Goldmine Côté (0,75 % NSR, teilweise Lizenzgebühren): Am 20. Februar 2025 gab IAMGOLD Corporation ("IAMGOLD") bekannt, dass Côté erfolgreich in Betrieb genommen wurde. IAMGOLDs primäres Ziel für Côté ist es, die Nennkapazität der Mühle von 36.000 Tonnen pro Tag bis zum vierten Quartal dieses Jahres zu erreichen und gleichzeitig den Betrieb durch die Implementierung und Verbesserung von Betriebs- und Wartungsverfahren zu stabilisieren. Weitere Informationen finden Sie in der Pressemitteilung von IAMGOLD vom 20. Februar 2025, die unter dem Profil des Unternehmens auf www.sedarplus.ca abrufbar ist.

Cozamin-Mine (1,0 % NSR, teilweise lizenzpflichtig): Am 20. Januar 2025 meldete Capstone Copper Corp. ("Capstone") die konsolidierte Kupferproduktion für das Jahr 2024 und gab eine Prognose für den Betrieb und die Investitionsausgaben für 2025 ab. Die Mine Cozamin erzielte im Jahr 2024 eine Kupferproduktion von 24.907 Tonnen. Es wird erwartet, dass die Kupferproduktion von Cozamin im Jahr 2025 ähnlich hoch sein wird wie im Jahr 2024, mit 23.000 bis 26.000 Tonnen Kupferproduktion bei einem erwarteten Kupfergehalt von etwa 1,87 %. Es wird erwartet, dass die Produktion das ganze Jahr über gleichmäßig gewichtet sein wird. Weitere Informationen finden Sie in der Pressemitteilung von Capstone vom 20. Januar 2025, die in seinem Profil auf www.sedarplus.ca  verfügbar ist.

Fenelon-Goldprojekt (2,0 % NSR): Am 22. Januar 2025 meldete die Wallbridge Mining Company Ltd. ("Wallbridge") das Explorationsprogramm 2025 für Fenelon bekannt, das zwischen 3.000 und 5.000 Meter an Explorationsbohrungen auf dem Goldtrend Detour-Fenelon vorsieht. Wallbridge bekräftigte auch, dass das Unternehmen darauf hinarbeitet, im ersten Quartal 2025 eine aktualisierte vorläufige wirtschaftliche Bewertung gemäß Canadian National Instrument 43-101 (NI 43-101") zu veröffentlichen, die die anfängliche Produktionsrate des Projekts senken soll, um den Kapitalbedarf und die Betriebskosten zu reduzieren. Weitere Informationen finden Sie in der Pressemitteilung von Wallbridge vom 22. Januar 2025, die in seinem Profil auf www.sedarplus.ca  verfügbar ist.

Projekt Granite Creek (10,0 % NPI): Am 5. März 2025 meldete i-80 Gold Corp. ("i-80") eine positive vorläufige Wirtschaftlichkeitsbewertung ("PEA") für das Untertageprojekt Granite Creek, in der dargelegt wurde, dass dieses Projekt das erste Grundstück in der Pipeline von i-80 ist, das neu erschlossen wird und derzeit die volle Produktion aufnimmt. Am 6. März 2025 meldete i-80 eine positive PEA für das Granite Creek Tagebauprojekt, das etwa 3,5 Millionen Tonnen pro Jahr in einer Kohleauslaugungsanlage verarbeiten wird. Weitere Informationen finden Sie in den Pressemitteilungen von i-80 vom 5. März 2025 und vom 6. März 2025, die unter dem Profil des Unternehmens auf www.sedarplus.ca  verfügbar sind.

Ren-Projekt (1,5 % NSR und 3,5 % NPI): Barrick Gold Corporation ("Barrick") hat frühzeitig über den voraussichtlichen Zeitplan für die Erschließung und Produktion von Ren, einem Teil des Joint Ventures Nevada Gold Mines (Barrick 61,5 %, Newmont 38,5 %), informiert. Es wird erwartet, dass Ren bei voller Produktion, die bis 2027 erwartet wird, durchschnittlich 140.000 Unzen Gold pro Jahr (auf 100%-Basis) produzieren wird. Weitere Informationen finden Sie in Barricks Management's Discussion and Analysis für die drei und zwölf Monate, die am 31. Dezember 2024 endeten, die auf seinem Profil auf www.sedarplus.ca  verfügbar sind.

South Railroad Projekt (0,44% NSR, teilweise Lizenzgebühren): Orla Mining Ltd. ("Orla") hat bekannt gegeben, dass beim South Railroad-Projekt auf Bundes- und Landesebene bedeutende Fortschritte bei der Genehmigung gemacht wurden, um die Veröffentlichung der Absichtserklärung Anfang 2025 voranzutreiben, wobei Orla eine Entscheidungsgrundlage (Record of Decision) bis Mitte 2026 anstrebt. Das Unternehmen teilte ferner mit, dass nach dieser Genehmigung mit dem Bau des South Railroad-Projekts begonnen werden soll, wobei die erste Goldproduktion für 2027 erwartet wird. Weitere Informationen finden Sie in der Pressemitteilung von Orla vom 31. Oktober 2024, die unter dem Profil des Unternehmens auf www.sedarplus.ca  verfügbar ist.

Projekt Tonopah West (3,0 % NSR): Am 18. Februar 2025 gab Blackrock Silver Corp. ("Blackrock Silver") bekannt, dass das Unternehmen mit den Genehmigungsinitiativen bei Tonopah West begonnen hat, um die erforderlichen Genehmigungen und Zulassungen zu erhalten, damit im Jahr 2027 mit der Exploration begonnen werden kann. Blackrock Silver hat außerdem seine Bohrprogramme um zusätzliche 15.000 m erweitert, wobei die Veröffentlichung einer aktualisierten Mineralressourcenschätzung gemäß NI 43-101 für das dritte Quartal 2025 erwartet wird. Am 20. Februar 2025 meldete Blackrock Silver außerdem mehrere> 1 kg/t Silberäquivalent Abschnitte aus einem Mitte Juli 2024 begonnenen In-Fill-Bohrprogramm bei Tonopah West. Weitere Informationen finden Sie in den Pressemitteilungen von Blackrock Silver vom 18. Februar 2025 und vom 20. Februar 2025, die in seinem Profil auf www.sedarplus.ca  verfügbar sind.

Vareš-Mine (100 % Kupferstrom mit laufenden Zahlungen in Höhe von 30 % des Spot-Kupferpreises): Am 12. Dezember 2024 meldete Adriatic Metals plc ("Adriatic") ein Betriebsupdate für Vareš, in dem es hieß, dass die erste sekundäre Strosse in der Lagerstätte Rupice in Betrieb genommen wurde, die Aufbereitungsanlage voll in Betrieb ist und sich die Ausbeute stetig verbessert. Adriatic erwartet für das vierte Quartal 2024 eine Rekordproduktion und geht davon aus, dass die kommerzielle Produktion ersten Quartal 2025 anlaufen wird. Am 18. Februar 2025 meldete Adriatic den erfolgreichen Abschluss seiner institutionellen Platzierung in zwei Tranchen zur Beschaffung von 80 Millionen AUD (etwa 50 Millionen $). Die Erlöse sollen dazu verwendet werden, die Erweiterung der Verarbeitungsanlage zu beschleunigen, technische Studien und Arbeitsabläufe zu initiieren und finanzielle Flexibilität während des Hochfahrens auf die Nennproduktion zu schaffen, die für die zweite Hälfte des Jahres 2025 erwartet wird. Adriatic geht davon aus, dass die Erweiterung auf 1,0 Millionen Tonnen pro Jahr ("Mtpa") im Jahr 2026 und die Erweiterung auf 1,3 Mtpa im Jahr 2027 abgeschlossen sein wird. Weitere Informationen finden Sie in den Bekanntmachungen von Adriatic vom 12. Dezember 2024 und 18. Februar 2025, die in seinem Profil auf www.sedarplus.ca  verfügbar sind

Projekt Whistler (1,0 % NSR und Recht auf Erwerb von zusätzlichen 0,75 % NSR): Am 10. Februar 2025 meldete U.S. GoldMining Inc. ("U.S. GoldMining") die Entdeckung einer neuen hochgradigen Zone auf dem Raintree-Prospekt im Projekt Whistler. Weitere Informationen finden Sie in der Pressemitteilung von U.S. GoldMining vom 10. Februar 2025, die in den Profilen des Unternehmens unter www.sedarplus.ca  und www.sec.gov  verfügbar ist.

Update des Lizenzgebührenmodells

Unser Modell zur Generierung von Lizenzgebühren liefert weiterhin positive Ergebnisse: In den zwölf Monaten bis zum 31. Dezember 2024 kamen acht neue Lizenzgebühren hinzu. Seit der Übernahme von Ely Gold Royalties Inc. im Jahr 2021 haben wir mit diesem Modell 48 Lizenzgebühren erzielt.

Wir haben derzeit 33 Grundstücke, die Gegenstand von Grundstücksverträgen sind, und sechs Grundstücke, die gepachtet sind und Erträge aus Grundstücksverträgen generieren. Das Modell verursacht weiterhin niedrige Betriebskosten, da im Jahr bis zum 31. Dezember 2024 nur 0,06 Mio. $ für die Instandhaltung der Mineralbeteiligungen ausgegeben wurden.

2025 Ausblick

Das Unternehmen prognostiziert derzeit GEOs zwischen 5.700 und 7.000, was etwa 600 GEOs an vertraglichen Land Agreement Proceedings einschließt, basierend auf einem angenommenen Goldpreis von $ 2.668 pro Unze. Wir gehen in unserer Prognose für 2025 auch von einem Kupferpreis von 4,23 $ pro Pfund aus. Bis heute ist 2025 ein Wachstumsjahr für Gold Royalty, da viele unserer Cashflow-Vermögenswerte weiterhin auf die volle Produktionsrate hochgefahren werden.

Das Unternehmen geht davon aus, dass es im Jahr 2025 einen positiven freien Cashflow erzielen wird, wenn eine Reihe von vor kurzem abgeschlossenen und zahlungswirksamen Projekten die Produktion hochfahren, einschließlich eines vollen Jahres an Mittelzuflüssen aus den Beteiligungen des Unternehmens an der Côté-Goldmine und der Vareš-Mine, der ersten Produktionseinnahmen aus dem Borborema-Projekt, wenn es im Jahr 2025 die kommerzielle Produktion erreicht, sowie eines kontinuierlichen Cashflows aus der Cozamin-Mine, der Borden-Mine und der Canadian Malartic / Odyssey-Mine

Für das Jahr 2029 erwarten wir einen Anstieg der GEOs auf 23.000 bis 28.000, was etwa 600 GEOs an vertraglichen Land Agreement Proceedings einschließt. Die Mitte unserer fünfjährigen Prognosespanne entspricht einem Anstieg der GEOs um 367 % im Vergleich zu den GEOs von 2024.

Die gesamte Produktion und das erwartete Produktionswachstum, die in unserer Prognose enthalten sind, stammen von Anlagen, die sich bere